6月12日|開源證券研報指出,衛星化學是國內領先的輕烴(C2+C3)產業鏈一體化生產企業,不僅率先建立了自主可控的輕烴全球供應鏈,還擁有獲取北美低價乙烷、丙烷等的渠道。公司在美國合資建設的Orbit碼頭,出口能力約18萬桶/日(15萬桶/日長約),構築成本優勢。2025年,面對全球石化行業深度調整,公司通過強化供應鏈管控、產品高端化及一體化協同,凸顯核心競爭力。未來將重點突破α-烯烴等高端烯烴衍生物,打開成長空間。預計公司2026-2028年歸母淨利潤分別為101.72、122.63、136.13億元,EPS分別為3.02、3.64、4.04元/股,當前股價對應2026-2028年PE為8.0、6.6、6.0倍,維持“買入”評級。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯